Raúl Amador Somarriba
Vicepresidente Invercasa
Puesto de Bolsa
Cuando una persona decide planificar sus inversiones es importante que considere una serie de factores, como saber dirigir los recursos disponibles, de manera que pueda alcanzar las metas propuestas. Otros aspectos necesarios son tomar en cuenta el perfil de riesgo de la inversión, el mercado y hasta el entorno económico.
De igual manera, el inversor debe determinar su objetivo o meta para saber cómo serán sus pasos. Por ejemplo, si lo que desea es planificar su jubilación, puede tomar un enfoque de inversión a largo plazo que intente proteger y aumentar el tamaño de su cartera a través del tiempo; en cambio, si lo que desea es tener activos mucho antes, los bonos a corto plazo serían lo mejor.
El tiempo también es un factor importante. Para esto se debe estar claro en qué plazo desea llegar a la meta, según el producto o instrumento que le genere la renta que usted necesita y en el tiempo que tome alcanzar su inversión. Es decir, si busca duplicar su capital e invierte en un valor conservador que genere una renta anualizada del dos por ciento, alcanzar la meta le tomará alrededor de 36 años; en cambio, si se invierte en un título moderado con renta anualizada del seis por ciento, esto le tomaría 12 años aproximadamente.
Para invertir en bolsa no se necesita ser millonario o un gran inversionista, tampoco se requiere de trámites complicados o numerosos requisitos. Cualquier persona puede hacerlo si toma en cuenta entre otros factores: el dinero que gana, el porcentaje que ahorra y cómo invierte ese ahorro.
A pesar de lo referido, no se debe enfocar solo en el dinero que se gana, sino en los gastos a asumir, lo que implica reducir aquellos innecesarios en vista de incrementar nuestras posibilidades de ahorro y de inversión.
Lo primero que debe hacer es decidir qué porcentaje del total de sus recursos va a invertir en bolsa. Como segundo paso se recomienda elegir el instrumento de inversión según su perfil de riesgo y horizonte de inversión, de tal forma que se adecuen a sus necesidades y objetivos propuestos.
Es importante valorar que el riesgo está presente en todas las facetas de los mercados financieros, pero algunos activos son más riesgosos que otros. Los activos de renta variable pueden ser más volátiles y generar mejores rendimientos, en cambio los instrumentos de renta fija, como bonos, papeles comerciales y letras, ofrecen un nivel de riesgo conservador con intereses fijos.
Los mínimos de inversión dependen del instrumento que se escoja. Por ejemplo, en Invercasa si se quiere invertir en renta fija, el mínimo es cinco mil dólares, si son Fondos de Inversión Inmobiliarios, el promedio es cinco mil ochocientos dólares, en cambio si se trata de acciones preferentes nacionales el monto es de diez mil dólares.
Los rendimientos también dependen del instrumento y principalmente del nivel de riesgo que represente. Ahora bien, riesgo es una palabra que asusta y que no quiere escucharse, sobre todo cuando se trata de nuestro dinero, sin embargo el riesgo es un aspecto primordial en materia de inversiones, ya que siempre está presente. Esto incluye hasta aquellos instrumentos que consideramos “seguros”, es decir, de menor riesgo.
A nivel general se percibe que el riesgo es la posibilidad de tener una pérdida. Sin embargo, en finanzas esto no es totalmente cierto. En materia de inversiones, se puede definir al riesgo como la variabilidad que puede existir en los rendimientos (retorno) esperados de nuestra inversión.
Debemos aceptar que a fin de obtener un mayor rendimiento, hay que estar también dispuesto a aceptar un riesgo mayor. Si uno decide guardar el dinero bajo el colchón corre el riesgo de un robo o pérdida de valor por efecto de la inflación. Ahora, depositarlo en un pagaré bancario reduce este riesgo, pero también disminuye su potencial recompensa. En cambio, al invertir en bonos se asume el riesgo crediticio de la empresa emisora, pero en recompensa se obtienen mejores rendimientos.
En resumen, el riesgo en un portafolio de inversiones es inevitable, pero puede ser medido y manejado. Pero ¿cómo saber qué nivel de riesgo es aceptable? La respuesta es diferente para cada persona, existen diversos cuestionarios que ayudan a tener una idea de cuál puede ser nuestra tolerancia personal al riesgo. En la página web de Invercasa (www.invercasa.com.ni) encontrará un modelo de “Perfil de riesgo” que le orientará de forma básica a conocer su tolerancia al riesgo.
Ahora bien, lo más importante es hacer que su dinero trabaje por usted. Elija el perfil de riesgo y horizonte de inversión que se adecue a sus objetivos, pero sobre todo busque al mejor asesor financiero que le ayude a organizar su plan de inversiones, de acuerdo a sus metas financieras.
